Butiková investiční banka koncentruje své služby do jedné nebo dvou oblastí investičního bankovnictví. Může například upsat cenné papíry jménem svých klientů, vytvořit trh s těmito cennými papíry ve prospěch investorů nebo radit klientům ohledně fúzí a akvizičních transakcí a restrukturalizací společností. Butiková banka tedy poskytuje specializovanější služby než klasická investiční banka. To neznamená, že butiková investiční banka je nutně malá. Taková firma se může podílet na transakcích v hodnotě několika miliard dolarů jménem klientů a generovat obrovské poplatky za poradenství.
Butiková investiční banka pravděpodobně omezí své aktivity na ty oblasti, ve kterých má její zaměstnanci značné odborné znalosti a kde se řídící tým domnívá, že může generovat přiměřené až výjimečné zisky. Příklady takových oblastí specializace jsou:
Spotřebitel a maloobchod
Energie
Finanční služby
Zdravotní péče
Technologie (více subsektorů)
Přeprava
Butiky mohou udržovat pouze malý počet kanceláří, které se nacházejí v blízkosti oblastí, kde mají nejpravděpodobnější sídlo jejich klienti. Vzhledem k menšímu geografickému dosahu těchto subjektů nemohou uspokojovat potřeby velkých nadnárodních podniků. Místo toho jejich klienti bývají menší, obvykle s tržbami nižšími než 1 miliarda USD. To však také znamená, že se sníží jejich investice do fixních nákladů na kancelářské prostory a pomocný personál.
Menší velikost butiku znamená, že u jeho zaměstnanců je větší pravděpodobnost, že získají širokou škálu zkušeností v krátkém čase, ale pouze za předpokladu, že vedoucí tým dokáže konzistentně zakládat nové obchody. V opačném případě mohou zaměstnanci pracovat na aktivitách na podporu prodeje, jako je například tvorba knih pro různé potenciální klienty. Zkušenosti zaměstnanců v butiku se tedy mohou lišit od odměňování po skvrnité.
